ТОМАС ДЖ. СТЭНЛИ УИЛЬЯМ Д. ДАНКО

Мой сосед -

МИЛЛИОНЕР

Почему же я не богат?

Многие люди постоянно задают себе этот вопрос, особенно

если они много работают, хорошо образованны, имеют

высокий доход. Так почему же богатых так мало?

Миллионеры и вы

Никогда еще Америка не знала такого высокого уровня личных

состояний, как в наши дни: в 1996 году частные капиталы

составляли свыше 22 триллионов долларов. Но при этом

большинство американцев — отнюдь не богачи. Почти

половиной названной суммы владеют всего лишь 3,5% всех

американских семей, остальные же совершенно

несопоставимы с ними по уровню капитала. “Остальные

семьи” — это вовсе не неудачники. Большинство из них

составляют люди со средними и даже высокими доходами.

Более 25 миллионов семей в Америке имеют годовой доход

свыше 50 000 долларов, более 7 миллионов — свыше 100 000

долларов. Но очень многие из них, несмотря на высокие

доходы, имеют невысокий уровень накопления богатства,

живут от получки до получки. Именно таким людям наша книга

будет особенно полезна.

Среднее (типичное) американское семейство обладает

состоянием менее 15 000 долларов (без учета стоимости

жилья). Вычтем стоимость автомобиля, мебели и тому

подобного. Что получится в результате? Чаще всего

оказывается, что финансовые средства семьи (акции, ценные

бумаги) равны нулю. Сколько времени может прожить средняя

американская семья, не работая? Обычно не больше месяца

двух. Даже принадлежащие к верхним 5% в действительности

не богаты. Средний размер состояния таких семей — 150 000

долларов, но если вычесть стоимость жилья, он составит

менее 60 000 долларов. А наше старшее поколение? Без

выплат по социальному страхованию почти половина

американцев старше 60 лет прозябала бы в бедности.

Лишь абсолютное меньшинство американцев имеют хотя бы

самые обычные финансовые средства: всего 15% имеют

депозитный счет по краткосрочным ценным бумагам, 22 —

способствует накоплению богатства. В ходе наших

исследований мы выявили семь общих черт, которыми

обладают все люди, скопившие значительные состояния:

1. Они живут намного скромнее, чем позволяют средства.

2. Они эффективно распределяют время, энергию и деньги

так, чтобы увеличить свое состояние.

3. Финансовая самостоятельность для них важнее, чем

демонстрация высокого социального статуса.

4. Родители не оказывали им материальную помощь.

5. Их взрослые дети финансово самостоятельные.

6. Они следят за рыночной конъюнктурой.

7. Они правильно выбрали профессию.

В нашей книге подробно описаны эти характерные черты

миллионеров. Надеемся, вы сможете воспитать их и в себе.

О наших исследованиях

Научные исследования, проведенные для этой книги, —

самые полные из всех исследований богатого населения и его

пути к богатству, проводившихся в Америке. Многие

материалы получены в результате нашего последнего опроса,

которому предшествовали двадцать лет работы. Мы провели

групповые и индивидуальные интервью в общей сложности

свыше чем с 500 миллионерами и опросы более 11 000

респондентов с высокими доходами и/или крупным

состоянием.

Последний опрос проводился с мая 1995 по январь 1996 года,

в нем участвовало свыше 1000 человек (см. Приложение 1).

Анкета содержала вопросы о привычках и поведении

респондентов и затрагивала широкий спектр проблем,

связанных с накоплением богатства. Каждый респондент

ответил на 249 вопросов: начиная от планирования бюджета

(или: отсутствия такого планирования), страхов и беспокойств,

связанных с финансовыми делами, — до способов

торговаться при покупке автомобиля и видов подарков и

помощи взрослым детям. В некоторых разделах требовалось

указать максимальную сумму, когда-либо уплаченную за

дорогая одежда, часы и тому подобные престижные вещи. Как

нам удалось выяснить, это не так.

На самом деле наш знакомый вице-президент тратит на

деловую одежду намного больше среднего американского

миллионера. Часы у нашего друга стоят 5 000 долларов, в то

время как подавляющее большинство миллионеров, по

данным нашего анкетирования, не тратит на покупку часов и

десятой доли этой суммы. Далее, у нашего знакомого

импортный автомобиль престижной модели этого года.

Миллионеры, в большинстве своем, не имеют машины

текущего года выпуска. Лишь у немногих из них есть

импортный автомобиль. Еще реже у них можно увидеть

импортный автомобиль престижной модели. Наш приятель

служащий приобрел автомобиль в лизинг, тогда как среди

миллионеров лишь незначительное меньшинство когда-либо

брали автомобиль в лизинг.

И, тем не менее, спросите среднего американца, кто больше

похож на миллионера — наш вице-президент или один из

опрошенных нами людей? Спорим, что абсолютное

большинство выберет нашего знакомого. Но внешность

бывает обманчива.

Возможно, наилучшим примером тому является один умный и

богатый житель Техаса, который людей, подобных нашему

вице-президенту, определил так:

— Велико сомбреро, но не стадо.

Впервые это выражение мы услышали от

тридцатипятилетнего техасца. Процветающий бизнесмен

занимался реконструкцией тяжелых дизельных установок. В то

же время он ездил на автомобиле, выпущенном лет десять

назад, носил джинсы и куртку из оленьей кожи, а жил в

скромном доме в том районе, где селятся по преимуществу

самые небогатые представители среднего класса. Его

соседями были почтовые служащие, пожарники и слесари.

Этот техасец сказал нам, продемонстрировав блестящее

состояние своих финансов с конкретными цифрами в руках:

— Мое дело с виду неказистое. Роль богача не по мне, я не

играю в эти игры. Мои английские партнеры при первой

встрече приняли меня за шофера грузовика моей фирмы. Они

глядели на всех людей в нашем офисе, но только не на меня.

случаев) и средним показателем объясняется наличием семей

с доходом от 500 000 до 999 000 долларов в год (8%) и с

доходом от 1 миллиона долларов и выше (5%). В среднем

семья миллионера владеет 3,7 миллиона долларов. Конечно,

кое-кто из нас стоит гораздо больше — почти 6% владеют

более чем 10 миллионами долларов. Это благодаря им

средняя величина так высока. Типичная же стоимость — 1,6

миллиона долларов.

В среднем наш реализуемый годовой доход составляет менее

7% нашего богатства. Другими словами, мы живем меньше

чем на 7% своего состояния. Большинство из нас (97%)

владеет жильем. Мы живем в своих домах, стоимость которых

в настоящее время в среднем 320 000 долларов. Примерно

половина из нас проживает в одном доме свыше 20 лет, так

что мы немало выиграли на росте цен на недвижимость.

Большинство из нас ничего не получили в наследство и

отнюдь не чувствовали себя обделенными по этой причине.

Около 80% из нас — первое поколение зажиточных людей.

Мы живем намного скромнее, чем позволяют средства. Мы

носим недорогие костюмы и ездим на отечественных

автомобилях. На “автомобиле года” ездит абсолютное

меньшинство среди нас. В лизинг берет автомобили

абсолютное меньшинство. Среди наших жен преобладают

женщины, которые умеют планировать и скрупулезно

рассчитывать семейный бюджет. Между прочим, лишь 18% из

нас не согласны с поговоркой: “Благотворительность

начинается с собственной семьи”. Большинство из нас

считает, что жена обращается с деньгами бережнее, чем мы

сами.

У нас есть запас “пошли вы все к черту”. Это значит, что у нас

накоплено достаточно средств, чтобы прожить, не работая, не

менее десяти лет: те из нас, кто владеет 1,6 миллиона

долларов, могут безбедно прожить двенадцать лет, а

фактически и больше, поскольку мы откладываем не меньше

15% получаемого дохода.

- По средствам мы превосходим своих соседей -

немиллионеров больше чем в шесть с половиной раз. Зато

или право. Большой спрос в ближайшие пятнадцать лет будет

также на консультантов по налоговым вопросам и экспертов

по недвижимости. Я человек прижимистый. Поэтому я и

согласился заполнить вашу здоровенную анкету за хрустящую

купюру в 1 доллар. Как вы думаете, почему я согласился

потратить несколько часов на разговор с авторами этой книги?

Потому, что они заплатили мне - от 100 до 250 долларов, в

зависимости от продолжительности интервью. Кстати, гонорар

они предложили перевести на мой любимый

благотворительный адрес. На это я им сказал: “Любимый

благотворительный адрес у меня — домашний”.

КАК МЫ ОПРЕДЕЛЯЕМ “БОГАТЫХ”

Для среднего американца определение слова “богатый”

подразумевает людей, в изобилии владеющих материальными

благами (это отражено в толковом словаре Webster).

Наше определение слова “богатый” другое. Такие понятия, как

“богатый”, “зажиточный”, “высоко обеспеченный”,

определяются нами не в терминах материальных благ.

Множество людей, ведущих образ жизни с высоким уровнем

потребления, не владеют инвестициями или владеют ими в

незначительном количестве; это относится и к другим видам

имущества, приносящим доход, — ценным бумагам, доходным

облигациям, акциям, бонам, частному бизнесу, нефтяным или

газовым концессиям, лесоразработкам. И наоборот: те, кто

богат, по нашему определению, предпочитают обладать

приносящим доход имуществом в значительном объеме, а не

демонстрировать образ жизни с высоким уровнем

потребления.

“Богатый”: формальное определение

Один способ, которым мы пользуемся для того, чтобы

определить, можно считать человека богатым или нет, основан

на размере капитала — “на величине стада, а не на ширине

сомбреро”. Капитал определяется как активы минус пассивы

(без учета трастовых счетов). В нашей книге, порог богатства

определен начиная с капитала в 1 миллион долларов и выше.

По нашему определению, только 3,5 миллиона семей из ста

в течение десяти лет, не работая. Для своей возрастно

доходной категории, Боббинсы богаты.

Боббинсы — прямая противоположность Джону Дж. Эштону,

дипломированному врачу в возрасте 65 лет, чей годовой доход

равен примерно 560 000 долларов. Сколько стоит мистер

Эштон, богат ли он? Согласно первому определению — да,

поскольку его капитал составляет 1,1 миллиона долларов. Но

по второму определению ответ отрицательный: в его возрасте

и при его доходах ожидаемый капитал должен быть свыше 3

миллионов долларов.

Ведя образ жизни с высоким уровнем потребления, сколько,

по-вашему, может обеспечивать себя и семью доктор Эштон?

Года два, максимум, три”

Как определить, богаты ли вы

Сколько вы должны стоить — в вашем возрасте и при ваших

доходах? Многолетние опросы множества людей с высокими

доходами и значительным размером капитала позволили нам

создать для определения “богатства” набор формул со

многими переменными. Есть и простая житейская формула,

достаточно точная, по которой вы можете вычислить для себя

ожидаемый размер капитала:

Умножить возраст на реальный семейный доход без учета

налогов. Из всех источников, кроме наследства, результат

разделить на десять. Вот сколько вы должны стоить без учета

наследства всех видов.

Пример: мистер Энтони О. Дункан, возраст 41 год, получает

143 000 долларов в год, имеет инвестиции, приносящие еще

12 000 долларов. По этой формуле умножаем 155 000 на 41,

получаем 6 355 000, делим на 10. Ожидаемый капитал

мистера Дункана — 635 000 долларов. Другой пример: Люси Р.

Фрэнкел, 61 год, годовой доход — 235 000 долларов, капитал

должен составлять 1 433 000 долларов.

Рассчитайте ожидаемый капитал для вашего возраста и

дохода. Сходится ли он с реальностью? Какое положение вы

занимаете на “шкале богатства”? Если вы попадаете в первую

четверть по накоплению богатства, вы — ОНБ, “отличный

накопитель богатства”. Если вы попали в последнюю четверть,

Решить загадку помогут два простых вопроса:

* Каких расходов требует образ жизни верхушки среднего

класса, который ведет юрист и его семья?

• Каких расходов требует образ жизни среднего или даже

рабочего класса, который ведет автомобильный дилер и его

семья?

Очевидно, что юрист мистер Форд должен тратить

значительно большую часть дохода на поддержание и

демонстрацию образа жизни верхушки среднего класса для

себя и своего семейства. Какая марка автомобиля

приличествует юристу? Без сомнения, престижная импортная.

Кто должен каждый день являться на работу в новом дорогом

костюме? Кому необходимо членство в одном или нескольких

эксклюзивных клубах? В чьем доме обязательно должно быть

столовое серебро?

Для мистера Форда, ПНБ, необходимость тратить деньги

намного выше, чем для лиц категории ОНБ. ПНБ склонны

жить не по средствам, они сосредоточены на потреблении и

склонны пренебрегать многими ключевыми факторами

накопления богатства.

ВЫ ИЛИ ВАШИ ПРЕДКИ?

Большинство американских миллионеров — первое поколение

богатых. Как же люди скромного происхождения становятся

миллионерами первого поколения? Почему подавляющему

большинству, изначально находящемуся в точно таком же

социально-экономическом положении, так никогда и не

удается накопить хотя бы скромное состояние?

Большинство состоявшихся миллионеров — люди, которые

верят в себя. Им некогда думать о том, сколько денег имеют

родители. Они не верят, что богатым нужно родиться. И

наоборот, люди скромного происхождения, уверенные в том,

что миллионером можно стать только благодаря рождению в

богатой семье, обречены оставаться малообеспеченными.

Может быть, вы всегда считали, что миллионеры рождаются с

серебряной ложкой во рту? Но вот что показывает наше

исследование об американских миллионерах:

• Только 19% получали сколько-нибудь значительные доходы

по наследству.

распределении доходов, можно ожидать, что свыше половины

американских миллионеров должны быть английского

происхождения. Однако это не так (см. таблицу 1.1). В

последнем опросе миллионеров мы попросили их указать

страну происхождения (свою или своих предков) либо

этническую принадлежность. Результат, возможно, окажется

для вас неожиданным.

Указавшие страной происхождения Англию составляют 21,1%

миллионеров. Американцы английского происхождения

составляют 10,3% населения США в целом. Это значит, что

миллионеры английского происхождения встречаются чаще,

чем можно было бы ожидать (21,3% вместо 10,3%), и в данной

группе концентрация миллионеров составляет 2,06

(отношение 21,1% семей миллионеров в США к 10,3%

американских семей, возглавляемых лицом английского

происхождения). Это значит, что вероятность быть главой

семьи миллионера для американца английского

происхождения вдвое выше, чем можно было бы ожидать,

исходя из доли семей английского происхождения в целом по

США.

Но какой процент американцев английского происхождения

при этом является миллионерами? Возможно, вы думали, что

эта группа лидирует? Нет, в реальности она на четвертом

месте. По нашим данным, для 7,71% семей английского

происхождения капитал составляет 1 миллион долларов и

более.

Чемпионы среди этнических групп.

Итак, английская группа не лидирует по концентрации

миллионеров. Кто же впереди? На первом месте — выходцы

из России, на втором — шотландцы, на третьем — венгры.

Русские составляют всего 1,1% американских семей, но при

этом 6,4% — семей миллионеров. По нашим оценкам, около

22% всех семей, главой которых является выходец из России,

имеют чистую стоимость от 1 миллиона долларов и выше.

Налицо яркий контраст с английской группой, в которой лишь

7,71% семей являются миллионерами. Во сколько

оценивается состояние всех американских миллионеров

российского происхождения? По нашим оценкам, около 1,1

триллиона долларов, или почти 5% частного капитала

Америки!

В чем причина экономического успеха русских американцев?

Как правило, большинство американских миллионеров —

владельцы собственного бизнеса, сами

управляющие им. Непропорционально большой процент

русских — именно владельцы, управляющие собственным

делом, причем дух предпринимательства у

них передается из поколения в поколение.

Выходцы из Венгрии также явно склонны к

предпринимательству. Эта группа составляет лишь 0,5%

семей Америки, зато среди семей миллионеров их уже

2%. Налицо контраст с выходцами из Германии — это

едва ли не каждая пятая американская семья (19,5%),

но при этом лишь 17,3% семей миллионеров возглавляет

американец немецкого происхождения и только 3,3%

немецких семей — миллионеры.

Шотландец, известный скупостью

Выходцы из Шотландии составляют лишь 1,1% американских

семей и 9,3% семей миллионеров. Таким образом,

концентрация миллионеров для шотландской группы более

чем в пять раз (5,47) выше теоретически ожидаемой, исходя

из доли шотландского населения в Америке.

Шотландцы занимают второе место по процентному

среднестатистический уровень ожидаемого потребления на

доход. Шотландская группа эту статистику решительно

нарушает: в среднем при любом уровне дохода шотландцы

потребляют намного меньше нормы и часто живут в условиях

сознательного самоограничения. Семья шотландского

происхождения с доходом в 100 000 долларов нередко

потребляет на уровне среднеамериканского семейства с

доходом в 85 000 долларов. Бережливость дает возможность

копить и инвестировать деньга в больших количествах, чем в

других этнических группах с тем же доходом. В результате при

доходе в 100 000 долларов шотландское семейство копит и

инвестирует средства на уровне, сопоставимом со средним

американским семейством с доходом почти в 150 000

долларов.

В следующих главах нашей книги мы расскажем о предельных

ценах, которые типичный миллионер, по собственному

признанию, платит за одежду, обувь, часы и автомобиль. Так

вот миллионеры шотландского происхождения намного чаще

платят за все это гораздо меньше среднего миллионера.

Например, свыше двух третей их (67,3%) заплатили за самый

дорогой в своей жизни автомобиль меньше среднего из всех

миллионеров, участвовавших в исследовании.

Шотландцы копят богатство и передают его новым

поколениям. По нашим данным, дети шотландцев в типичном

случае очень рано становятся экономически и психологически

независимыми. Это способствует тому, что родители не

расходуют средства на детей и их богатство не распыляется.

Внутри своей группы шотландцы успешно передают свои

ценности — бережливость, дисциплинированность,

хозяйственную хватку и стремление к финансовой

самостоятельности — молодым поколениям. Именно эти

ценности превалируют среди миллионеров, самостоятельно

сколотивших состояния.

Этнические меньшинства

Малочисленным этническим группам зачастую уделяется

несправедливо мало внимания в исследованиях высоко

обеспеченных групп населения, а ведь многие из них

Более того, существуют все основания предположить обратно

пропорциональную зависимость между размером этнической

группы и концентрацией зажиточных семейств в ней. Проще

говоря, крупные этнические группы в среднем содержат

меньшее количество миллионеров, чем небольшие.

Имеет ли значение время пребывания в Америке

среднестатистического члена этнической группы? Да, чем

дольше пребывание в Америке, тем меньше вероятность, что

миллионеров в этнической группе будет больше среднего.

Почему? Потому, что мы — общество потребления. В целом

справедливо, что с увеличением времени пребывания в

Америке среднестатистического члена этнической группы

увеличивается вероятность усвоения образа жизни,

ориентированного на интенсивное потребление. Другой

причиной является то, что американцы первого поколения, как

правило, владельцы собственного дела, что всегда является

мощным фактором, способствующим накоплению богатства.

Это не значит, что иметь собственное дело и/или являться

американцем первого поколения — гарантия стать

миллионером. Большинство американцев, владеющих

собственным делом, так и не становятся богатыми даже по

самым скромным меркам. То же самое верно для

американцев в первом поколении. Но при этом двадцать три

миллиона человек в США — уроженцы других стран. Это

огромный человеческий потенциал, и, между прочим, 12% в

списке пятисот ведущих бизнесменов Америки, который

публикует журнал “Иа-корпорейтед”, — первое поколение

американцев.

Казалось бы, можно ожидать, что дети и этих людей

автоматически добьются еще больших успехов. Однако это

вовсе необязательно. В подробнее рассмотрим механизмы

взаимодействия поколений, а здесь лишь кратко укажем

причины по которым “второе поколение” намного реже, чем

предшествующее, добивается экономического успеха.

Виктор и его дети

Вот случай Виктора — удачливого предпринимателя,

американца в первом поколении. Типичные черты подобных

одно-два поколения. Вот почему Америка нуждается в

постоянном притоке эмигрантов, обладающих смелостью и

хваткой Виктора. Такие эмигранты и их дети постоянно

требуются на замену американским Викторам.

Авторы, Тодди и Алекс

Несколько лет назад нас попросили провести исследование

зажиточных людей в Америке. Наш работодатель, Тодди, был

вице-президентом отделения крупной корпорации. Предки

Тодди были из Англии, его семья прибыла в Новый Свет еще

до Американской революции. Во времена не столь

отдаленные это семейство владело сталелитейными заводами

в Пенсильвании. Тодди, их прямой потомок, учился в

элитарной школе в штате Новая Англия, потом окончил

Принстонский университет, играл в университетской

футбольной команде.

Тодди, как и многие наши соотечественники, всегда был

уверен, что богатые люди наследуют состояния, и считал, что

большинство богатых восходит к выходцам из Англии.

Сохранил ли он свои многолетние взгляды, когда начал

участвовать в наших встречах с американскими

миллионерами? Большинство участников опроса оказались

первым поколением богатых людей и к тому же не потомками

выходцев из Англии. Большинство посещало

общеобразовательные школы, пользовалось отечественными

автомобилями и предпочитало класть на бутерброд что

нибудь подешевле икры. И в отличие от Тодди большинство

отличалось бережливостью.

Дальнейшему просвещению Тодди помог один случай. В ходе

наших встреч к руководителям корпорации, в числе которых

был и Тодди, по вопросу ее покупки обратился некий

предприниматель по имени Алекс. Кто же такой этот Алекс?

Его отец, мелкий бизнесмен, эмигрировал в Америку из

России еще до рождения Алекса. Алекс окончил

государственный университет. “Как могло получиться, что этот

человек собирается купить нашу компанию, и откуда у него

деньги?” — спросил Тодди. Отец Алекса ответил ему кратко:

— Старую клячу никто лучше русского не продаст.

Однако мы были полны решимости показать мистеру Баду, что

прекрасно понимаем запросы американских миллионеров в

еде и напитках. Мы представились, и один из нас тут же

объявил: “Мистер Бад, разрешите предложить вам бокал

бордо 70-го года”.

Мистер Бад посмотрел на него с недоумением и ответил:

— Я пью только виски и пиво двух сортов — бесплатное и

“Будвайзер”.

До нас медленно доходил смысл сказанного нашим

декамиллионером, и мы пытались не показать, как

шокированы. Интервью продолжалось два часа. Девять

декамиллионеров ерзали в креслах, иногда поглядывая на

накрытый стол, но к паштетам и коллекционным винам не

притронулся не один. Было ясно, что они не прочь закусить,

но ели они только сухие крекеры для паштетов.

Не пропадать же еде. Как мы поступили с закусками и

винами? Выбрасывать их не пришлось: ведущие менеджеры

корпорации в соседнем помещении съели большую часть, а

остальное пришлось на долю авторов. Похоже, большинство

из нас — настоящие гурманы. И ни один из нас — не

декамиллионер.

ФУНДАМЕНТ, НА КОТОРОМ ВОЗДВИГАЕТСЯ БОГАТСТВО

Сейчас мы знаем об образе жизни богатых гораздо больше.

При проведении интервью с миллионерами мы теперь

предлагаем им угощение, гораздо больше соответствующее их

привычкам: кофе, прохладительные напитки, пиво, виски (по

вечерам), простые бутерброды. И, конечно, мы платим им от

100 от 250 долларов. Иногда предлагаем другие виды

вознаграждения, и не один миллионер ушел от нас с большим

и дорогим игрушечным медведем для внука.

К сожалению, очень многие судят о людях по вкусам в еде,

напитках, одежде, часах, автомобилях и прочем. Для них, чем

человек выше, тем тоньше его вкус в выборе товаров

потребления. А ведь приобрести товар, свидетельствующий о

высоком статусе, легче, чем действительно достичь высокого

экономического статуса. Кто тратит время и деньги на то,

чтобы выглядеть имеющим высокий статус, нередко

добивается вполне предсказуемого результата — низкого

Слишком часто молодежь вырастает в убеждении, что “кто

имеет деньги, тот тратит много денег”, и “если по тебе не

видно, что у тебя есть деньги, значит, у тебя их нет”. Можно ли

представить, чтобы средства массовой информации активно

освещали скромный и бережливый образ жизни типичного

американского миллионера? К чему это приведет? К падению

рейтинга телепередачи и снижению числа читателей — ведь

большинство тех, кто создал свое богатство в Америке, много

работают, скуповаты и не сулят сенсаций. Богатство редко

достигается выигрышем в лотерее, удачным броском мяча или

верным ответом в телешоу, зато именно эти шальные доходы

становятся сенсацией в прессе.

Очень многие американцы, особенно из категории ПНБ

(плохой накопитель богатства), прекрасно знают, что делать с

приростом дохода. Потратить! Их сжигает потребность в

немедленном исполнении желаний. Жизнь для них — как

телевикторина. Победитель выигрывает массу наличности и

замечательные призы. Постоянные зрители телешоу недаром

болеют за участников, и не случайно такие программы

занимают вершину рейтинга. Отождествляя себя с

участниками, люди с восторгом смотрят, как они выигрывают

автомобили, яхты, ценные вещи и денежные призы. Почему

бы не предлагать в телешоу в качестве приза стипендии на

обучение в университете? Потому, что большинство хочет

немедленного исполнения желаний и не променяет такой

приз, как, например, автомобиль, на восемь лет занятий на

вечернем отделении, хотя университетская степень в

конечном счете может принести прибыль, на которую можно

купить полтора десятка таких автомобилей.

ОБРАЗ ЖИЗНИ ТИПИЧНОГО АМЕРИКАНСКОГО

МИЛЛИОНЕРА

Если сделать телепередачу про типичного американского

миллионера, будет ли от нее в восторге средний зритель? Мы

в этом сильно сомневаемся. Почему? Вот почему.

Крупным планом — типичная семья миллионера мистера

Джонни Люкаса. Как большинство миллионеров, Джонни (57

лет) всю жизнь женат на одной женщине, закончил местный

колледж и получил низшую университетскую степень, владеет

одежду, которую я покупал себе, жене Джун, и моим

ребятишкам Бадди и Даррилу, и дочуркам Уайлин и

Джинджер... самая большая сумма— да, я заплатил 399

долларов. Ух, так много я никогда больше не выкладывал.

Помню, это был особый случай— празднование нашей

серебряной свадьбы.

Реакция аудитории на заявление Джонни? Скорее всего, шок и

недоверие. Ожидания аудитории резко расходятся с реальной

жизнью, которой живет большинство американских

миллионеров.

Согласно нашим последним исследованиям, типичный

американский миллионер сообщает о себе, что он/она никогда

не тратил/а более 399 долларов на одежду для себя или кого

либо другого. Обратите внимание на данные в таблице 2.1.

50% и более заплатили 399 долларов или меньше за свой

самый дорогой костюм. Только каждый десятый заплатил от

1000 долларов; только каждый сотый — от 2800 долларов.

Зато 285 долларов и менее — каждый четвертый, 195

долларов и менее — каждый десятый.

Эти данные получены для ВСЕХ миллионеров в нашем

исследовании. Не забывайте, что почти 14% участников

сообщили, что богатство ими унаследовано. Что получится,

если отделить наших наследников от миллионеров,

заработавших деньги самостоятельно? Миллионеры в первом

поколении тратят на одежду и другие предметы,

свидетельствующие об особом статусе, намного меньше, чем

получившие деньги по наследству. Типичный миллионер в

первом поколении (то есть не меньше половины всех таких

миллионеров) платит за костюм около 360 долларов, а

типичный наследник — свыше 600.

Как наш Джонни умудряется тратить так мало?

Их потребительские привычки, безусловно, стали одной из

причин того, что они не так богаты. Кто же эти покупатели? Как

правило, у них нет собственного бизнеса, скорее, это

менеджеры среднего звена крупных корпораций (особенно в

семьях, где работают и муж и жена), юристы, специалисты по

сбыту и маркетингу, врачи.

Какие же доводы приводятся в пользу того, чтобы платить за

костюм больше обычного миллионера? В недавней статье в

журнале “Форбс” владелец очень дорогих костюмов

рекламировал их как отличное вложение денег (Лоуренс

Минард. “У вас преуспевающий вид, сэр” Forbes, April 8, 1996,

pp. 132-133):

* Могут ли костюмы, сшитые на заказ, стоить 2000 долларов?

Мои— да. Четырнадцать лет спустя, когда я вешу на 14

фунтов больше, они по-прежнему прекрасно смотрятся.

Хотите верьте, хотите нет— я отлично вложил деньги”.

Мистер Минард рассказывает, как в лучшее ателье по пошиву

костюмов в Лондоне, на улице Сэвиль Роу, его привели два

управляющих высшего звена. Он запомнил их как

обладающих безупречным вкусом и не склонных к

транжирству при покупках:

“Они объяснили мне, что покупать эксклюзивные вещи —

значит творить неповторимое, личное взаимодействие с

собственной одеждой”.

Что значит “эксклюзивные”? На обычном языке это значит

“пошитые у портного”. Джонни Люкас в жизни не заказал у

портного ни одного костюма. Наслаждается ли он

“неповторимым, глубоко личным взаимодействием” со своим

костюмом чистой шерсти удобного покроя, купленным в

магазине готовой одежды “JC Penney”? (Вас удивляет, что

среди миллионеров есть люди, одевающиеся в “JC Penney”?

Возможно, еще больше вас удивит, что 30,4% миллионеров

имеют кредитную карточку постоянного покупателя “JC

Penney”.) Костюмы этой фирмы модели “Стаффорд

Экзекьютив” недавно получили высшую оценку ведущего

издания по оценке потребительских товаров за прочность,

фасон и удобство:

“JC Penney” проводит тщательные испытания одежды по

(Джефф Шульц. Кинг оплачивает счет на 64 000 долларов в

обувном магазине // Atlanta Journal-Constitution, 1995, June 4,

p. 1.)

Заметьте, что лишь 1% миллионеров в нашем опросе

уплатили от 667 долларов за пару обуви. Даже среди

миллионеров покупка туфель из крокодиловой кожи мистером

Кингом — редкость. Но популярная печать с удовольствием

трубит о подобных причудах покупателей, создавая у

молодого поколения представление, что приобретение

дорогих вещей — нормальное поведение богатых людей, и

впечатление, что богатые люди имеют высокий уровень

потребления. Молодежь вырастает с убеждением, что главное

преимущество богатства в Америке — возможность тратить

деньги.

Почему же Джонни Люкас никому не интересен, а в центре

внимания — мистер Кинг? Потому, что потребительские

привычки Джонни совершенно заурядны. Его богатство

привлекательно тем, что не так осязаемо, как дорогие вещи:

финансовой независимостью, самодисциплиной,

возможностью прекрасно содержать семью, быть хорошим

мужем и отцом хорошо воспитанных детей.

Последний шанс мистера Люкаса

Жива ли еще наша телепрограмма о типичном американском

миллионере? Может быть, Джонни Люкас сделает последний

рывок и вернет утерянную аудиторию?

Джонни Люкас, богатый бизнесмен, крайне пунктуален. Он

никогда не опаздывает на встречи, приходит на работу к 6.30

утра каждый день. Как ему это удается? Благодаря часам.

Может быть, Джонни носит дорогие часы? Вы, наверное, уже

угадали ответ. Аудитория вновь разочарована. Ровно половина

миллионеров ни разу в жизни не потратили на часы больше

235 долларов. Каждый десятый — не больше 47 долларов,

каждый четвертый — не больше 100 долларов.

Конечно, есть миллионеры, которые приобретают дорогие

часы, но их меньшинство. Даже среди миллионеров лишь 25%

приобретали часы дороже 1125 долларов. Каждый десятый

заплатил от 3800 долларов, каждый сотый — свыше 15 000.

ОТЛИЧНО ДЕРЖАТЬ ОБОРОНУ

Как правило, богатые люди отвечают “да” на три вопроса в

нашей анкете:

1. Были ли ваши родители крайне бережливыми?

2. Бережливы ли вы?

3. Можно ли сказать, что ваш супруг/супруга более

бережливы, чем вы?

Особенно важен третий вопрос. Самые лучшие накопители

богатства — те, кто не только сам бережлив, но у кого и

супруга, как правило, еще более бережлива. Возьмем

типичную богатую семью. Почти 95% семей миллионеров —

супружеские пары. В 70% из них мужчина обеспечивает от

80% дохода. Большинство этих мужчин умело играют в

нападении в игре под названием “получение дохода”.

Отличное нападение в экономическом смысле означает, что

получаемый доход семьи значительно выше среднего (для

Америки средний реализуемый годовой доход — около 33 000

долларов). Большинство таких семей кроме этого отлично

держат оборону: это значит, что они бережливы в расходах на

товары и услуги. Однако один бережливый член семьи,

обеспечивающий высокий доход, еще не гарантирует высокой

стоимости семьи. Нужна еще одна вещь. Какая же? Лучше

всего это выразил один миллионер в первом поколении,

который сказал нам:

— Не могу заставить жену тратить деньги!

Большинство людей никогда не станут первым поколением

богачей, если второй член семьи расточителен.

Семья не скопит богатства, если один ее член —

гиперпотребитель. Это особенно верно в тех случаях, когда

один или оба члена семьи создают свой бизнес и пытаются

достичь в нем успеха — мало кому удается сочетать привычку

к щедрой трате денег с накоплением богатства.

Ода бережливой жене

Что сказала жена миллионера, когда муж вручил ей акции на

8миллионов долларов? Муж, женатый на ней 31 год,

одинаковом доходе — аукционисты из маленьких

американских городов или люди из престижных городских и

загородных районов? Как легко догадаться — типичный

аукционист.

Аукционисты более бережливы, чем люди одного с ними

дохода, живущие в престижных районах, и меньше тратят как

на домашние, так и на деловые расходы. В определенной

степени это объясняется более низкой стоимостью жизни и

работы в маленьких городах, но даже с учетом этого

аукционисты оказываются впереди по накоплению средств.

Вот любопытные факты:

• Средний возраст миллионера-аукциониста — около

пятидесяти лет, то есть на шесть—восемь лет моложе

миллионеров из престижных местностей.

• Домашние расходы среднего миллионера-аукциониста

составляют лишь 61% от суммы расходов миллионеров из

престижных местностей.

• Миллионеры из престижных местностей втрое чаще, чем

аукционисты, имеют дорогие импортные автомобили.

• По сравнению с другими профессиями с высокими

доходами аукционисты вкладывают больший процент средств

в объекты возрастающей ценности, причем именно в те,

экспертами по которым являются.

• Аукционисты знакомы с банкротством не понаслышке. Они

знают, что при распродаже потребительские товары очень

часто приносят лишь несколько центов на доллар

первоначальной покупной цены. Вот как одна аукционистка

объяснила причину своей бережливости:

— Когда я была маленькая, я увидела одну женщину, она

сидела перед своим домом и плакала. А из дома выходили

люди и выносили ее вещи, которые она продавала с аукциона,

— все ее имущество, которое больше ей не принадлежало. Я

никогда не забуду ее.

Спросим эту аукционистку, которую мы назовем миссис Джейн

Рул, как она играет в обороне. Она — типичный американский

миллионер в первом поколении. Вместе с мужем они владеют

небольшой фирмой по оценке и продаже имущества с

аукциона. Они также инвестируют средства в ряд категорий

имущества, оценкой которых занимаются. Мистер Рул —

Миссис Рул — другое дело. Она, как большинство

миллионеров, обладает самодисциплиной и находит время

планировать свой бюджет. Семейный доход миссис Рул

колеблется из года в год и в последние пять лет в среднем

составлял 90 000 долларов. (Для аукционистов типичны

колебания годового дохода, поскольку экономические спады

нередко сопровождаются повышением спроса на аукционные

услуги.) Зато ее капитал неуклонно растет. Сегодня миссис

Рул стоит более 2 миллионов долларов. Она ответила “да” на

все четыре вопроса о планировании бюджета в нашей анкете.

Хотите ли вы разбогатеть и оставаться богатым? Можете ли

вы честно ответить “да” на четыре простых вопроса?

Вопрос 1. Придерживается ли ваша семья продуманного

ежегодного бюджета?

Планируете ли вы домашние расходы по ряду бюджетных

позиций: питание, одежда, жилье и домашнее хозяйство?

Миссис Рул, как и большинство миллионеров, ответит “да”.

Как показал наш последний опрос всех миллионеров Америки,

на 100 миллионеров без семейного бюджета приходится: 120 с

бюджетом.

Мы предвидим вопрос о том, как разбогатели миллионеры, не

ведущие семейный бюджет. Как они контролируют

потребление? Ответ: специально создают атмосферу

самоограничения для себя и для членов семьи. Более

половины миллионеров без бюджета сначала тратят деньги на

инвестиции и только оставшиеся — на себя. Они часто

называют такую политику “заплати сначала себе”. В среднем

они инвестируют не менее 15% годового дохода, прежде чем

заплатить тем, кто обеспечивает их питанием, одеждой,

жильем, банковским кредитом и т.п.

А те миллионеры, которые не ведут бюджет и не создают

искусственного самоограничения? Некоторые унаследовали

все свое богатство или значительную его часть. Другая часть,

тоже немногочисленная (менее 20%), обычно имеет такой

высокий доход, что практически может тратить его, сохраняя

капитал, выражающийся семизначной цифрой. Иначе говоря,

их выдающаяся игра в нападении компенсирует отсутствие

обороны. Но что значит зарабатывать 2 миллиона долларов в

льготы. Безусловно, большинство миллионеров, имеющих

закладные, также используют эту льготу. Но большинство

миллионеров могут отчитаться и за все остальные категории

домашних расходов. Спросите типичного человека с высоким

доходом и маленьким капиталом о его целях. Что он вам

ответит? Очень часто в качестве главной цели называется

уменьшение налогового бремени, и льготы по закладной

используются в качестве средства. Так почему же этим людям

не рассчитать точно так же все домашние расходы? Просто

потому, что они не видят в этом пользы. По их мнению,

домашние расходы в основном бесполезны для уменьшения

налогов.

Миссис Рул другого мнения. Ее цель — финансовая

независимость, для которой достаточно 5 миллионов

долларов к моменту, когда она и ее муж решат отойти от дел.

Она считает, что планирование и контроль домашних расходов

прямо способствуют достижению этой цели. По ее мнению,

учет — это контроль потребления и уменьшение вероятности

потратить слишком много на товары и услуги, в

действительности не так уж необходимые. Миссис Рул всегда

рассчитывает расходы в своем бизнесе и понимает, что

система деловой бухгалтерии вполне применима дома. Быть

владельцем собственного бизнеса — определенное

преимущество.

Миссис Рул не хочет иметь денежные заботы, когда ей

исполнится 65. Каждый раз, садясь за расчеты, она

напоминает себе, что это помогает ей не бояться того, что она

никогда не сможет спокойно отойти от дел. Кто не уверен в

своем финансовом будущем? Только не миссис Рул. Ее

капитал более чем в двадцать раз выше ее годового дохода в

90 000 долларов, и она полностью контролирует домашние

расходы семьи.

Напротив, Роберт и Джуди боятся. И обоснованно. Эта пара

зарабатывает 200 000 в год, их доход более чем в два раза

превышает доход миссис Рул. И тем не менее их средства —

лишь малая доля богатства миссис Рул, что характерно для

многих хорошо зарабатывающих семей. Они ощущают себя во

власти потребления, а не наоборот, Даже миссис Рул

пришлось бы потрудиться, составляя годовой отчет о расходах

Вопрос 3. Имеете ли вы ясное представление о своих целях

на сегодняшний день, текущую неделю, месяц, год, о

жизненных целях?

Этот вопрос вошел в нашу анкету после интервью с одним

миллионером лет пятнадцать назад. Он рассказал нам, как в

девятнадцать лет основал свой бизнес по оптовой торговле

продуктами. Он перестал посещать среднюю школу, хотя со

временем получил диплом о среднем образовании. Мы

попросили его объяснить, как он, формально недоучка, скопил

свыше 10 миллионов долларов. Вот что он ответил:

— Я всегда ставил перед собой цель. У меня есть четко

определенный набор целей на сегодняшний день, текущую

неделю, месяц, год, жизненных целей. Даже посещение

туалета для меня — определенная цель в общем плане.

Молодым сотрудникам я всегда говорил, что нужно иметь в

жизни цели.

Миссис Рул тоже ставит перед собой цели, как и большинство

миллионеров. На каждые 100 миллионеров, ответивших на

наш третий вопрос “нет”, приходится 180, ответивших “да”. Кто

ответил “нет”? Многие из имеющих высокий доход или

унаследовавших богатство — те же типы, что в предыдущей

главе.

Зато Роберт и Джуди, эта пара с высокими доходами и

маленьким капиталом, отчаянно нуждаются в уверенном и

компетентном руководстве. Им не помешал бы финансовый

консультант, достаточно опытный, чтобы убедить их изменить

жизненные установки, перейти от хаоса и гиперпотребления в

ведении хозяйства к планированию бюджета с ясными целями

и постоянным контролем. Принесет ли это счастье Роберту и

Джуди? Этого мы не знаем, но зато точно знаем, что:

Финансово независимые люди более счастливы, чем люди той

же доходно-возрастной категории без финансовой

стабильности.

Финансово независимые люди, похоже, яснее представляют

себе будущие выгоды, которые предполагаются четко

поставленной целью. Например, миссис Рул знает, что в

будущем ее внуки окончат университет, надеется, что в жизни

их ждет успех. Она знает, что в будущем ей не придется

зависеть от других даже в случае серьезной болезни. В этом

отношении ее цели совпадают с устремлениями большинства

миллионеров.

Вопрос 4. Тратите ли вы значительное количество времени на

планирование своей финансовой политики?

На каждые сто миллионеров, ответивших “нет”, приходится

192, ответивших “да”. Из тех, кто говорит “нет”, многие, как и в

предыдущих случаях, либо имеют высокий доход и

сравнительно небольшой капитал, либо унаследовали

богатство, либо уже отошли от дел или находятся в

преклонном возрасте.

Такие люди, как миссис Рул, правильно называют сами себя

плановиками. Ответ на наш четвертый вопрос в

действительности хорошо коррелирует с реальным

количеством часов, которое респонденты тратят на

планирование своей финансовой стратегии. В среднем

миллионер тратит намного больше времени и на изучение

ситуации и принятие решений об инвестиции средств, и на

управление текущими инвестициями, чем немиллионер с

высоким доходом. Глава 3 подробнее освещает, как

распределяется время на планирование и управление

финансами.

гораздо меньше, чем миллионеры. Хотя миллионеры гораздо

более искушены в науке инвестирования, они отводят на

совершенствование в этой области гораздо больше времени,

чем немиллионеры. Это одна из основных причин, по которым

миллионеры продолжают богатеть.

Владельцы собственного дела, такие, как миссис Рул, конечно,

менее связаны, чем люди, работающие по найму. Миссис Рул

может использовать свои навыки в бизнесе для собственных

инвестиций и делает это. Она свободна в выборе области

бизнеса и того, что хотела бы изучить. Наемные работники не

всегда могут позволить себе эту роскошь. Однако и те, кто

обладает важной информацией о потенциально

многообещающих областях инвестиции, нередко не

используют ее. Вот несколько примеров:

• Высококвалифицированный менеджер по продажам

(назовем его мистер Уиллис) свыше десяти лет имел в числе

клиентов фирму “Уол-Март” (Wal-Mart, сеть супермаркетов).

Все это время “Уол-Март” постоянно набирал обороты в

объеме и стоимости. Сколько акций “Уол-Март” купил мистер

Уиллис, профессионал торговли, чьи доходы исчислялись

шестизначным числом? Ни одной. Да, ни одной, несмотря на

то, что он владел значительным объемом информации из

первых рук об успехах своего клиента. Зато он каждые два

года менял один роскошный импортный автомобиль на другой.

• Высококвалифицированный, высокооплачиваемый

менеджер по продажам мистер Петерсен работал в области

высоких технологий. Он не вложил ни доллара ни в “Microsoft”,

ни в другую перспективную компанию — ни доллара, несмотря

на профессиональные знания о множестве фирм в области

высоких технологий.

• Владелец полиграфической фирмы имел в числе клиентов

одну из ведущих американских компаний по производству

напитков. Каждый год эта компания приобретала у него товар

на миллионы долларов. Какую сумму вложил наш

полиграфист в акции своего клиента? Ноль.

Во всех трех случаях доход этих людей был выше, чем у

миссис Рул. Но ни один из них не миллионер. Более того,

мистер Петерсен, менеджер по маркетингу, совсем не имеет

инвестиций в ценные бумаги и акции. Он не инвестирует из

обладанием значительным капиталом — только с

демонстрацией высоких доходов, обладанием дорогими

вещами. Тедди никогда не задумывался о преимуществах

владения инвестиционным портфелем. Для него высокий

доход — это способ преодолеть чувство социальной

неполноценности. Высокий доход — результат напряженной

работы. “Доходы в форме прироста капитала” — для него

ничего не значащие термины.

Что касается накоплений на “черный” день, то от родителей

мистера Фрейда здесь толку не было. Финансовый план у них

был прост: тратим деньги, если есть. Нет денег — не тратим.

Когда что-то требовалось, например стиральная машина или

починка крыши, приходилось специально откладывать деньги.

Многие вещи также покупались в рассрочку. В семье никогда

не владели ни акциями, ни ценными бумагами. Родители

Тедди никогда не планировали пустить часть дохода на

инвестиции. Они не понимали рынка ценных бумаг и не

верили в него. Единственные средства этой супружеской пары

— небольшие платежи в пенсионный фонд и одна единица

недвижимости, то есть их скромное жилье.

Сегодня их сын чувствует потребность компенсировать свое

“примитивное”, “рабочее” происхождение и то, что он считает

недостатком образования. Мистер Френд так и не закончил

университет. До сих пор он ощущает потребность доказать

всем людям с высшим образованием, что они ему не

конкуренты. Он расскажет вам, что получает удовлетворение

от того, что одет лучше, ездит на более дорогом автомобиле,

живет в лучшем доме и в целом ведет более дорогой образ

жизни, чем все эти “университетские умники” рядом с ним.

Мистер Френд — великий потребитель. У него две яхты, один

скутер и шесть автомобилей (два взяты в лизинг, остальные

куплены в кредит). Любопытно, что в семье водят машину

только три человека. Он член двух престижных клубов. Часы

на нем стоят свыше 5000 долларов. Он покупает одежду в

самых изысканных магазинах. Мистер Френд также владеет

жильем в курортной зоне.

В прошлом году доход мистера Фрейда составил около 221

000 долларов. Каков должен быть его капитал по нашей

формуле? - Ему 41 год: (221 000x41): 10=1 060 800. Каков его

далеко не блестящи.

Мистер Френд никогда не наслаждался жизнью по

настоящему. Он владелец множества дорогих вещей, но

работает так много, что ему некогда получать от них

удовольствие. У него нет времени и на семью. Он уходит на

работу рано утром и лишь иногда возвращается достаточно

рано, чтобы поужинать вместе с семейством.

Хотели бы вы быть мистером Фрейдом? Многим импонирует

такой образ жизни. Но если бы эти люди понимали его

истинную психологию, возможно, их отношение к этому было

бы иным. Мистером Фрейдом владеет мания обладания. Он

работает ради вещей. Его мотивация, его мысли

сосредоточены на внешних приметах экономического

преуспевания. Он должен все время убеждать других в своем

успехе. К сожалению, он не может убедить самого себя. Суть

его существования: работа, заработок, жертвы ради

стремления поразить других.

Эти факторы определяют мировоззрение многих плохих

накопителей богатства — ПНБ. Большинство их позволяет

“мнению важных людей” определять свое обращение с

деньгами. Любопытно, что эти “важные люди”, то есть группы,

мнение которых имеет такое значение, как правило, всего

лишь плод воображения. А ваша жизнь определяется чужим

мнением? Может быть, стоит пересмотреть свою жизненную

философию, найти иные ориентиры?

Обречены ли все много зарабатывающие люди скромного

происхождения стать ПНБ? Неужели всем им суждено

повторить путь мистера Френда? Вовсе нет. Фундаментальная

причина, по которой мистер Френд подобным образом

избавляется от своих воображаемых недостатков воспитания

и происхождения, в том, что родители воспитали его в духе

ПНБ. При невысоких заработках его родители не отличались

бережливостью. Они тратили практически весь свой доход,

став настоящими профессионалами расходования средств.

Стоило замаячить на горизонте дополнительным деньгам, как

тут же строились планы, на что их потратить. Задолго до того,

как налоговая служба возмещала ошибочно уплаченный

излишек налога, семья уже знала, что он пойдет на

потребление. Такое поведение родителей отразилось на сыне.

Ясно, что родители мистера Фрейда — ПНБ. Он получил

отличную подготовку. Но сейчас он зарабатывает столько

денег, сколько его родители не получали никогда. Почему же

он по-прежнему ПНБ? Его высокий заработок — первый

результат родительского воспитания, потому что отец часто

повторял ему. “Ищи работу, где много платят”. Зачем? Чтобы

иметь возможность приобретать дорогие хорошие вещи. Урок

отца недвусмыслен: чтобы купить хороший дом, роскошный

автомобиль и дорогую одежду, нужно много зарабатывать.

Мистер Френд уяснил, что отличные возможности для

крупного заработка имеются в некоторых сферах торговой

деятельности. Крупные заработки — возможность много

тратить. Он ни разу не слышал о том, что неплохо было бы

откладывать деньги на инвестиции. Доходы существуют для

расходов. Для крупных покупок берется крупный кредит.

Мистер Френд и его родители никогда не были высокого

мнения об инвестициях как средстве накопления богатства.

Мистер Френд не раз повторял в беседах с нами, что “это

пустые разговоры”. Ведь у него нет денег на инвестиции! Так

как же получилось, что человек, доход которого в шесть раз

превышает среднеамериканский, не имеет денег на

инвестиции? За год мистер Френд тратит на частную школу и

университет для своих детей больше, чем весь заработок

средней американской семьи. Его парад автомобилей стоит

больше 130 000 долларов. Он платит более 12 000 долларов

в виде налога на собственность и больше 30 000 долларов по

закладной на дом. У него есть несколько костюмов по 1200

долларов каждый.

Но его равнодушие к преимуществам инвестирования

объясняется не только его потребительскими нуждами. Его

родители не понимали выгодности инвестиций и не верили в

них, и он унаследовал это отсутствие понимания.

Мистер Френд объясняет, что его родители были людьми

скромного достатка, не имевшими денег на инвестиции.

Выдерживает ли критику это представление? Ею родители

выкуривали три пачки сигарет в день. Сколько пачек они

выкурили на протяжении своей взрослой жизни? В году 365

дней — около 1095 пачек в год. Они курили примерно 46 лет

— это 50 375 пачек. Сколько денег ушло на это? Примерно 33

правду о себе: “Приятель, ты стоишь меньше половины того,

сколько должен стоить в твоем возрасте и с твоими

доходами”. Это известие может изменить ПНБ, обладающих

боевым духом. Как они реагируют, когда узнают, что по

размеру капитала попадают в низшие 25% своей возрастно

доходовой категории? Некоторые отказываются верить.

Многие хотят изменить положение дел, но не знают как. Как

же победить многолетние привычки ПНБ?

Во-первых, нужно действительно хотеть этого. Во-вторых,

скорее всего, понадобится профессиональная помощь. В

идеале следует воспользоваться услугами дипломированного

высококвалифицированного бухгалтера,

специализирующегося на финансовом планировании и

имеющего большой опыт успешного оказания помощи ПНБ —

подтвержденную практику превращения “мистеров Фрейдов” в

ОНБ.

В самых тяжелых случаях финансовый консультант/бухгалтер

фактически контролирует потребительские расходы клиента.

Сперва проводится анализ потребительских привычек клиента

за последние два года с разнесением всех произведенных

трат по видам и размерам. После консультации с клиентом в

ход вступает программа сокращений расходов не менее чем

на 15% в ближайшие год-два. После этого наступает черед

новых сокращений. Иногда финансовому консультанту

бухгалтеру даже передают чековую книжку и он сам

производит оплату всех счетов и выписывает чеки. Это

нелегко для большинства ПНБ, но часто это единственный

способ решения проблемы.

АБСОЛЮТНОЕ ПОТРЕБЛЕНИЕ

По нашим данным, годовой доход типичного миллионера

составляет менее 7% его состояния, то есть менее 7%

состояния подлежит налогообложению в той или иной форме.

В наших последних исследованиях этот показатель еще ниже

— 6,7%. Миллионеры знают: чем больше тратишь, тем

большую часть капитала реализуешь и тем выше налоги. Вот

почему миллионеры и те, кто уверенно встал на путь, ведущий

к богатству, придерживаются полезной формулы:

Чтобы накопить богатство, сводите к минимуму реализуемый

Чистая стоимость их семьи — около 370 000 долларов. Хотя

доходы Шэрон выше, чем у 99% ее соотечественников, ее

капитал намного ниже той цифры, которая должна была быть,

по нашей формуле. Ей 51 год: (220 000х51):10 =1 122 000

долларов.

Почему сбережения Шэрон намного ниже нормы? Потому, что

ее подлежащий налогообложению доход слишком высок. В

прошлом году она уплатила федеральный налог на сумму 69

440 долларов из своего дохода в 220 000 долларов, то есть

18,8% всего своего состояния. Прелестный парадокс: “Шэрон,

ты не можешь разбогатеть, потому что твой доход слишком

высок”.

По нашему мнению, сумма федерального налога для среднего

представителя возрастно-доходовой категории Шэрон

составляет около 6,2% от суммы всего состояния — то есть от

1 122 000 долларов. Поскольку состояние Шэрон намного

меньше, она платит трое больше в процентном отношении,

чем средний представитель ее возрастно-доходовой

категории.

Барбара, отличный накопитель богатства, — один пример из

более чем трех с половиной миллионов американских

миллионеров в наши дни. Свыше 90% из них имеют чистую

стоимость от 1 до 10 миллионов. Что показывает сравнение

этих богатых людей со сверхбогатыми? Общая тенденция

такова: чем выше капитал, тем лучше человек умеет сводить к

минимуму реализуемую часть своего дохода. Сверхбогатые

люди стали сверхбогатыми благодаря этому искусству.

Росс Перо — идеальный пример того, как сверхбогачи

сохраняют и даже приумножают свое состояние год за годом.

По оценке журнала “Форбс” (Forbes), капитал мистера Перо —

2,4 миллиарда долларов (Рэндалл Лэйн. Сколько реально

стоит Росс Перо // Forbes, October 19, 1992, p. 72).

Инициативная группа по налоговой реформе, называющая

себя “Граждане США за справедливые налоги”, оценивает

доход, реализованный Перо в 1995 году, примерно в 230

миллионов долларов. Таким образом, он реализовал сумму,

составляющую 9,6% своего состояния, а налогов уплатил

всего 19,5 миллиона — 8,5% от дохода (см. Как Перо

остановил рост своих налогов на уровне 8,5% // Money,

January 1994, p. 18). Сравните этот показатель с 31,6% всего

дохода, уплаченными Барбарой, Шэрон и другими со

сходными доходами (см. таблицу 2.3).

Как мистеру Перо удалось свести налог к такому низкому

проценту от дохода? По мнению одного журнала, “Перо сводит

налоги к минимуму благодаря крупным инвестициям в не

облагаемые налогами недвижимость и ценные бумаги штатов,

а также в акции, доход от которых заключается в росте их

стоимости”. (Том Уокер. По сообщению прессы, налоги Перо

ниже, чем у большинства //Atlanta Journal-Constitution,

December 30, 1993, p. 1.)

Особенный интерес представляет то, что налоги Перо в

процентах от его дохода, эти 8,5%, ниже, чем у средней

американской семьи. Средняя семья в Америке ежегодно

платит налоги на сумму 4 428 доллара при реализованном

годовом доходе в 32 823 доллара, или 12,9%. У Перо —

сверхбогача по своему состоянию — доля налогов в доходе

меньше, чем у простого американца.

служба, возьмем свое, когда миллионер умрет, потому что

есть налог на наследство?

С: Костлявая на нашей стороне.

Я: Эх, Боб, все не так просто. Не забывай, сколько в Америке

миллионеров. Большинство — владельцы бизнеса, и очень

многие — держатели акций. На что эти ребята пускают

деньги? Берегут, вкладывают в дело или в акции. А акции все

растут в цене.

С: Но от смерти-то не уйдешь?

Я: Дело обстоит так. Все наши данные по наследству

размером в миллион и более показывают, что

в год примерно 25 000 таких случаев при 3,5 миллиона живых

и здоровых миллионеров. Так что же, безносая забирает всего

0,7%? Средний показатель должен быть вдвое выше! Ты

знаешь, что делает эта публика? Перед смертью они затевают

превращение, как по волшебству.

С: Как это? Нельзя ведь просто исчезнуть. Наверное, они

переводят капиталы в оффшорные зоны?

Я: Оффшорные зоны — фактор незначительный. Зато я не

удивлюсь, если статистика покажет, что половина

миллионеров превращается в немиллионеров ПЖ.

С: Что такое ПЖ?

Я: Это наш профессиональный термин. “ПЖ” - “при жизни”,

“ПС” — “после смерти”. Возьмем конкретный случай. Люси Л.

имела 7 миллионов долларов в год, предшествовавший ее

смерти. Она жила на пенсию и в жизни не продала ни единой

акции из своего инвестиционного портфеля. Ее состояние

удвоилось только за шесть лет после ее семидесятилетнего

юбилея. Ну и что из этого нам досталось? Из налогов —

практически ничего. Ее инвестиции практически не давали

реализованного дохода. Ненавижу нереализованный доход.

С: И правильно, это страшный и хитрый враг налога. Но

смерть свое взяла, верно? От смерти и налогов не уйдешь.

Я: Как бы не так, Боб. Она умерла в прошлом году. И знаешь,

каков был ее капитал, когда костлявая, наконец, изволила

явиться? Меньше 200 000 долларов. Не подлежит налогу на

наследство. Еще один бывший миллионер ушел в лучший

мир, не оставив бренному миру наследства, облагаемого

налогом. Иногда мне кажется, что я ошибся в

у всех поголовно. Чтобы столько тратить, нужен

реализованный доход. Для нас это выглядит так. Если

спортсмен покупает яхту за 2 миллиона долларов, мы

становимся его партнерами. Чтобы уплатить два миллиона за

свою яхту, он должен реализовать четыре. Мы — его

партнеры.

С: Такие спортсмены — хороший пример?

Я: Еще бы. Они тратят деньги по крупному, показывая пример

молодежи. Реальный доход — вот чему нужно учить

молодежь. Ребята, много тратящие, — настоящие патриоты. Я

повесил определение слова “патриот” из толкового словаря

Webster на стену своего офиса. Вот оно — можешь прочитать?

С: “Патриот — тот, кто предан родине и всецело поддерживает

ее интересы”.

Я: Вот именно — всецело поддерживает интересы родины.

Так что, Боб, настоящие патриоты — те, кто много получает,

сто тысяч, двести тысяч, миллион и больше долларов в год и

тратит все полностью. Конгресс должен бы отлить новую

медаль за такой патриотизм — “За высокое потребление и

уплату налогов”. До тех пор пока такие патриоты воспитывают

детей своим примером, нам не о чем беспокоиться. Пожалуй,

Боб, Налоговой службе стоит рассылать открытки к каждому

празднику всем этим фирмам, торгующим шикарными

автомобилями, яхтами, домами за миллион долларов, дорогой

одеждой и аксессуарами! Ведь эти люди действительно

особый род патриотов. Они развивают потребление. Ну ладно,

Боб, пора за дела. Задание я тебе дал: хочу знать больше о

наших медалистах и тех, кто не желает тратить деньги.

Где доказательства того, что государству известна формула

финансового успеха в Америке? Достаточно прочесть одну

две статьи государственных чиновников из опубликованных в

последнее время. Множество прекрасных экономистов и

других исследователей, работающих в государственных

структурах, регулярно проводят анализ богатых людей (или,

по их терминологии, “наиболее обеспеченных слоев”).

Особенно любопытны для нас публикации в ежеквартальном

журнале Налоговой службы “Статистика доходов” (Statistics of

Income). Публикуемые данные — рай для исследователя, горы

статистических сведений. При этом государство не

лишь 1,15%. Даже этот низкий показатель, скорее всего,

завышен, поскольку наследникам и исполнителям завещания

это выгодно с налоговой точки зрения.

• Полная сумма реализованного дохода (инвестиционный

доход и доход в виде заработной платы) составляет лишь

3,66% суммарной стоимости активов.

• О чем это говорит? Владелец бизнеса стоимостью,

например, в 2 миллиона долларов в среднем имеет годовой

доход всего в 73 000 долларов (3,66% от 2 миллионов). Можно

ли в наше время жить на 73 200 долларов, инвестируя не

менее 15% в год? Да, это не просто. Но не иметь финансовой

самостоятельности тоже нелегко.

Финансовая самостоятельность

Как-то раз мы спросили менеджера крупной корпорации, чей

доход был высок, а капитал незначителен (назовем его мистер

Родни):

— Почему вы ни разу не воспользовались возможностью

покупки акций вашей корпорации на льготных условиях для

служащих?

Компания этого менеджера имела программу, по которой он

мог бы ежегодно приобретать акции на сумму, эквивалентную

6% своего оклада. Эти деньги не подлежат налогообложению,

и компания брала на себя все перерасчеты.

Мистер Родни объяснил, что, к сожалению, он не может

позволить себе такие расходы. Весь его доход, оказывается,

уходил на выплату закладной на дом (4200 долларов в

месяц), аренду двух машин, оплату учебы детей, клубные

взносы, ремонт летнего жилья и налоги.

Забавно, что мистер Родни хочет стать финансово

независимым. Но как большинство ПНБ, в реальности он

ведет себя иначе. Он сам продал свою финансовую

независимость. А если бы он купил акции компаний, как

только поступил на работу, и полностью воспользовался

налоговыми льготами, он уже был бы миллионером. Вместо

этого он обречен зарабатывать, чтобы тратить.

Мы опросили огромное число людей с высокими доходами и

низкой чистой стоимостью. Бывают душераздирающие случаи,

по нашим данным, годовой реализованный доход миллионера

составляет 6,7% его чистой стоимости. Результаты же

сравнения налогов на наследство и на реализованный доход

дали цифру в 3,66%. Откуда эта разница и что она значит?

Наш метод выбора респондентов отличается от метода

Налоговой службы. Мы опрашиваем респондентов,

проживающих в дорогих и престижных районах.

Налоговая служба провела выборку по всем данным о

налогах. Поскольку примерно половина американских

миллионеров не проживает в престижных районах, мы

опросили также зажиточных фермеров, аукционистов и других

богатых людей, проживающих в обычных районах. Почему же

миллионеры из престижных кварталов реализуют значительно

большую часть своего состояния, чем богачи по стране в

целом? Потому, что жизнь в дорогом районе требует больше

денег. Какие выводы можно сделать из этих данных?

Богатство легче накопить, если вы не живете в престижном

районе. Но даже миллионеры, проживающие в дорогих

районах, реализуют лишь 6,7% своего состояния, в то время

как их соседи постоянно тратят около 40% на удовольствие

проживать в месте с громким именем.

Может быть, вы не так богаты, как могли бы быть, потому что

отдаете немалую часть своего нынешнего и будущего дохода

за возможность проживать в престижном месте? Поэтому,

даже зарабатывая 100 000 долларов в год, вы не становитесь

богаче. Вам, скорее всего, неизвестно, что ваш сосед, чей дом

тоже стоит 300 000 долларов, купил его ПОСЛЕ того, как

разбогател. А вы — рассчитывая, что разбогатеете. Сбудутся

ли ваши мечты? Каждый год вы вынуждены тратить почти все

заработанное, чтобы свести концы с концами. Вы не можете

позволить себе инвестировать деньги. В сущности, вы в

безвыходном положении: высокие расходы поглощают все, что

вы зарабатываете. Вы никогда не станете финансово

независимым без инвестиций в активы, растущие в цене без

реализации дохода. Как вы поступите? Сделаете выбор в

пользу жизни с высоким уровнем потребления и высокими

налогами или ваш домашний адрес все же изменится?

Позвольте помочь вам сделать выбор. Вот еще одно правило:

Если вы еще не богаты, но хотите разбогатеть, не покупайте

уделяемого работе над этой целью.

Ежемесячно ОНБ уделяют вдвое больше времени

планированию инвестиций, чем ПНБ.

Существует прямая зависимость между планированием

инвестиций и накоплением богатства. ПНБ уделяют меньше

времени, чем ОНБ, получению советов у профессиональных

консультантов по инвестициям, поиску квалифицированных

бухгалтеров и юристов, посещению обучающих

инвестиционных семинаров. В среднем ОНБ меньше тревожит

их экономическое положение. По нашим данным, ПНБ гораздо

больше, чем ОНБ, обеспокоены тем, что они:

• недостаточно богаты, чтобы обеспечивать себя после

отхода от дел.

• никогда не составят крупного состояния.

Оправдано ли их беспокойство? Да. И, тем не менее, ПНБ

тратят больше времени на переживания, чем на активные

действия по изменению ситуации, вызванной

сверхпотреблением и недостатком инвестиций.

Кем был человек, который на вопросы нашей анкеты ответил,

что испытывает страх и беспокойство по следующим поводам:

1. Возможность существенного снижения уровня жизни.

2. Недостаточные доходы для удовлетворения привычных

потребительских запросов семьи.

Кто это? Почтальон, которому нужно оплачивать

университетское образование двух детей? Мать-одиночка с

тремя детьми и с низким доходом? Средних лет менеджер,

должность которого подпала под сокращение? Логичные

предположения, не так ли? Эти категории людей вполне могут

опасаться снижения уровня жизни и нехватки доходов для

удовлетворения потребительских запросов семьи. Но наши

исследования касаются других категорий населения.

Человек, ответивший “да” на эти два вопроса, — хирург,

которому за пятьдесят. Назовем его доктор Юг (см. таблицу

3.1). Он женат и имеет четырех детей. Почему он боится за

свой уровень жизни и доходы? Несчастный случай,

заболевание, не позволяющее работать в медицине? Нет. Он

прекрасный врач, в год, предшествовавший интервью, он

заработал более 700 000 долларов! Однако, несмотря на

высокий доход, его капиталы уменьшаются. Он не зря

Он не боится вынужденного снижения уровня жизни. В

отличие от Юга он не боится, что его дохода может не хватить

на потребительские привычки семьи. Это особенно

любопытно, если учесть, что доход у них одинаковый. В этой

главе мы расскажем вам на примере двух семей, Юг и Север,

как ПНБ и ОНБ распоряжаются своим временем, энергией и

средствами. Прежде чем познакомить вас со всеми деталями,

мы расскажем вам о доходах и богатстве врачей в целом.

ВРАЧИ ОНБ И ПНБ

В среднем заработок врача более чем вчетверо превышает

доход средней американской семьи: 140 000 долларов в год

по сравнению с 33 000. Но доктора Юг и Север — далеко не

средние врачи. Они талантливые и

высококвалифицированные специалисты. Средний доход с их

специальностью — 300 000 долларов, но даже в этой

категории они занимают особое положение, зарабатывая

свыше 700 000 долларов в год.

При таком высоком доходе доктор Юг, тем не менее, обладает

сравнительно небольшим состоянием. Он много тратит и мало

инвестирует. По нашим данным, врачи в целом не склонны к

накоплению богатства. Среди всех высокооплачиваемых

профессий врачи занимают одно из последних мест в этом

отношении. На каждого врача из категории ОНБ приходится

два ПНБ.

Откуда такое отставание? Этому есть ряд причин. Главная из

них — прямая связь между богатством и образованием.

Многих может удивить, что для всех высокооплачиваемых

категорий (с годовым доходом свыше 100 000 долларов)

существует ОБРАТНО пропорциональная зависимость между

уровнем образования и богатством. ОНБ с гораздо большей

вероятностью, чем ПНБ, не имеют ученых степеней, дипломов

юридических или медицинских учебных заведений. Типичная

строка в анкете миллионера — “владелец собственного

бизнеса” и “незаконченное высшее образование”, “окончил

колледж”, “без высшего образования”.

Осторожно! Это не значит, что ваши дети должны бросить

учебу и заняться собственным бизнесом. Абсолютное

большинство компаний прогорает в первые же годы

даже тех, кто считался одаренным в школе. Помните —

богатство слепо, деньгам все равно, какое образование

получил их обладатель. Так что у авторов этой книги есть

оправдание, ведь как иначе объяснить, что мы, два

специалиста по богатству, не богаты? Одна из причин в том,

что, вместе взятые, мы потратили на получение высшего

образования и ученых степеней почти двадцать лет!

Вторая причина, по которой люди с высоким уровнем

образования, как правило, отстают по уровню зажиточности,

— в том социальном статусе, который навязывает им

общество. Врачи, да и в целом люди с учеными степенями,

должны соответствовать определенному имиджу. Мистер

Дензи — мелкий бизнесмен, поэтому, как бы богат он ни был,

он не обязан жить по престижному адресу. Ничто не мешает

ему обитать в скромном домике и водить кошмарного вида

машину. Его расходы на жизнь намного ниже, чем у доктора

Доукса.

Как часто мы слышим, что о людях судят по одежке, — это

значит, что хороший врач, юрист, финансовый специалист и

им подобные должны жить в престижном районе, безупречно

одеваться, иметь дорогой автомобиль, ведь по этому судят об

уровне их профессионализма. Как же еще оценить

профессионализм? Слишком многие судят о нем именно по

внешним приметам и полагают, что скромное жилье и

отечественный автомобиль трехлетней давности —

свидетельства среднего или даже низкого профессионализма.

Весьма и весьма немногие судят о профессионализме по

капиталу человека. Как часто приходится слышать, что нужно

выглядеть преуспевающим, чтобы произвести на клиента

впечатление преуспевания.

Конечно, бывают исключения. Но в целом люди, потратившие

годы на высшие учебные заведения, профессиональное

образование, аспирантуру и докторантуру, тратят на жизнь

больше, чем менее образованные. Врачи же отличаются

особенно высоким уровнем расходов. Главное в таких семьях

— не инвестиции, а потребление.

Не один врач обнаружил, что жизнь в дорогом районе имеет

свои недостатки. Обитатели престижных кварталов —

постоянный объект внимания финансовых консультантов,

Врачи, как правило, проводят много времени на работе, редко

у кого рабочий день продолжается меньше десяти часов.

Таким образом, большая часть их времени, энергии и

интеллекта отдается пациентам. В результате для врачей

характерна тенденция пренебрегать собственными

экономическими интересами. Многие из них считают, что тот,

кто много работает, много зарабатывает, поэтому нет никакой

необходимости планировать свой семейный бюджет. Иногда

они задают нам вопрос: зачем тратить время на планирование

бюджета и инвестиций, когда так много зарабатываешь? Такое

представление характерно для многих ПНБ.

ОНБ обычно придерживаются прямо противоположного

мнения. Для них деньги — ресурс, с которым ни в коем случае

нельзя обходиться расточительно. Они знают, что

планирование, ведение бюджета и бережливость —

неотъемлемые части процесса накопления богатства, как бы

много вы ни зарабатывали. Даже люди с высокими доходами

должны жить скромнее, чем позволяют средства, если хотят

достичь финансовой независимости. Если вы не обладаете

финансовой независимостью, значительную часть вашего

времени и энергии поглощает беспокойство о будущем.

ПЛАНИРОВАНИЕ И КОНТРОЛЬ

Планирование и контроль потребления — ключевые факторы

в процессе накопления богатства. Можно ожидать, что ОНБ,

подобные доктору Северу, затрачивают определенное время

на планирование бюджета. И это действительно так. И

наоборот, доктор Юг не контролирует потребление в семье —

единственным ограничителем служит размер дохода. Мы

задали Югу и Северу вопрос о планировании бюджета:

— Придерживается ли ваша семья продуманного ежегодного

бюджета? Юг: Нет. Север: Да... безусловно!

Вести хозяйство без бюджета — все равно, что вести бизнес

без плана, без целей, без ясного представления. Семья

доктора Севера имеет бюджет, в котором предусмотрено

ежегодное инвестирование не менее трети всех доходов до

уплаты налогов. Если быть точными, в год нашего интервью с

доктором Севером они с женой инвестировали почти 40%

годового дохода до уплаты налогов. Как им это удалось?

Давно установлено, что особенности накопления богатства

определяются привычками и мужа и жены. Отношение вашего

спутника жизни к бережливости, потреблению и

инвестированию — важный фактор положения семьи на

шкале зажиточности.

Кто яростно экономит в вашем хозяйстве? В случае доктора

Севера — и он и жена. Оба живут намного скромнее, чем

позволяют средства, совместно планируют тщательно

продуманный годовой бюджет семьи, ничего не имеют против

подержанных автомобилей и мгновенно скажут вам, сколько

тратится в год на те или иные продукты или услуги. Никто из

них не возражал против того, чтобы дети ходили в обычные

государственные детский сад и школу. Их взгляды нисколько

не ущемляют детей — родители оплатили каждому из своих

троих детей и высшее образование, и аспирантуру, и годы для

получения юридического диплома.

одежду ушло почти столько же, сколько зарабатывает в год

средняя американская семья (33 000 долларов).

Семейная команда

Большинство семей с высокими доходами — традиционные:

муж, жена и дети. Таковы семьи и Юга и Севера.

Люди, приобретающие дорогие дома и автомобили, часто

критикуются за роскошь. Но дома и автомобили, по крайней

мере, сохраняют стоимость, хотя бы чисто формально. Даже

машина еще чего-то стоит через несколько лет эксплуатации.

Затрата крупных сумм на дома и автомобили может замедлить

накопление богатства, но, по крайней мере, такие

приобретения можно продать с выгодой, с убытком или вернув

свое. Это не худший вариант.

Сколько стоит сегодня прошлогодняя одежда семьи Юга, на

которую потрачено 30 000 долларов? Сколько можно выручить

за прошлогодний отпуск, обошедшийся в 7 000 долларов?

Какую цену имеют клубные взносы на 40 000 долларов?

Добавим к этому посещение дорогих ресторанов, оплату

прислуги, репетиторов для детей, садовника и художника по

ландшафту, домашнему дизайну, страховки и прочее в том же

роде.

Потребительские привычки семьи Юга связаны с отсутствием

единого контроля над расходами. Огромная часть

потребления — результат самостоятельных действий каждого

из действующих лиц этой семейной драмы. В семье доктора

Севера дела обстоят иначе: и доктор Север, и его жена

вместе планируют бюджет и согласовывают расходы. Ниже мы

опишем их систему во всех деталях. Как же обстоят дела у

семьи Юга?

Обязанности миссис Юг — ведение хозяйства, оплата всех